محمد عبدالخالق

متداول ومحلل فنى واقتصادى محترف بالبورصة الدوليه لتداول العملات منذ عام 2004 , حاصل على ماجستير ادارة الاعمال من الجامعة الامريكية بالقاهرة. عمل كاتب ومحلل فنى لدى العديد من شركات الفوركس العالمية , يكتب تحليلات اقتصادية وفنية يومية للعديد من المواقع العربية والانجليزية المتخصصة فى تداول العملات والسلع والخيارات الثنائية.

في عام 2008 ، كان  واحدًا من أسوأ الأعوام في السوق لوارن بافيت . حيث انخفضت محفظته بأكثر من 30 ٪. في نفس العام ، كان جيمس سيمونز – الذي يدير شركة  – أفضل عام له ، حيث كسب أكثر من 40٪. في العشرين سنة الماضية ، كانت العوائد السنوية لبوفيه 20٪ بينما كانت جوائز سيمونز أكثر من 40٪.

وهما أكثر المستثمرين نجاحا في حياتنا. ومع ذلك ، فقد تم دائما تغطية نجاحهم وإنجازاتهم بشكل مختلف. هذا لأنه بينما يحب وارين الدعاية ، يتجنب سيمونز ذلك. في الواقع ، من وول ستريت ، لا يعرفه الكثير من الناس.

استراتيجياتهم مختلفة. في حين أن وارين بوفيت يشتري الأسهم ويحملها لعقود من الزمان ، تستخدم سيمونز التكنولوجيا لبدء وإنهاء الصفقات فيما يعرف بالتداولات عالية التذبذب. على هذا النحو ، كل يوم ، يبدأ المئات من الصفقات. بالنسبة للتداولات التي يتوقع أن ترتفع ، يشتري ويبيع الأوراق المالية التي يتوقع أن يتجه نحو الانخفاض. هذا مثال جيد على صندوق التحوط. باستخدام هذه الاستراتيجية ، تستثمر سيمونز في الأسواق المتقلبة.

يرجى ملاحظة أن هذه المقالة لها غرض تعليمي / توضيحي ولا ينبغي اعتبارها نصيحة استثمارية.

كمتداول ، يمكنك أيضا ممارسة أساليب التحوط التي تستخدمها سيمونز. يمكنك القيام بذلك عن طريق اتباع استراتيجية تعرف باسم المراجحة ، وهي طريقة تستخدم للتحوط ضد المخاطر.

يعرف النموذج الأول من المراجحة التي يمكنك استخدامها باسم موازنة المخاطر. في هذا ، تقوم بشراء وبيع الأوراق المالية في وقت واحد. هذه هي الأوراق المالية التي لها سجل حافل من كونها مرتبطة. على سبيل المثال ، إذا كنت تتوقع أن يكون الدولار قويًا ، فيمكنك شراء مؤشر الدولار. للتحوط ضد مخاطر ضعف الدولار ، يمكنك شراء عملات الأسواق الناشئة مثل الليرة التركية أو الراند الجنوب أفريقي. من الناحية التاريخية ، عندما يرتفع الدولار ، تنخفض عملات الأسواق الناشئة ، وعندما يضعف الدولار ، تميل عملات الأسواق الناشئة إلى الارتفاع. لذلك ، في هذه الحالة ، من خلال شراء مؤشر الدولار ، قد تستفيد إذا تحركت إلى الأعلى وخسرت قليلاً مع صفقات التداول في الأسواق الناشئة. إذا انخفض مؤشر الدولار ، فقد تستفيد من خلال الحصول على عملات الأسواق الناشئة.

ثانيًا ، يمكنك التداول في تحكيم الاندماج فيما يُعرف بالاستراتيجية القائمة على الحدث. عندما تعلن الشركة عن خطتها للحصول على شركة أخرى ، يميل سهم الشركة الاستحواذ إلى الانخفاض بينما تميل الشركة التي يتم الحصول عليها إلى الارتفاع. لذلك ، عندما يتم الإعلان عن مثل هذه الصفقة ، يمكنك بدء مثل هذه التجارة والاستفادة من التفاضل في الأسعار.

تعرف طريقة أخرى للمراجحة باسم التحكيم الإحصائي. في ذلك ، يأخذ المتداول سلة من الأزواج ضعيفة الأداء وسلة أخرى من أزواج الأداء. بعد ذلك ، يشرعن في تجارة حيث يختصرن أزواج الأداء المتفوق ويشترين أزواج الأداء المتميزين. والأمل هو أن هذه الأزواج سوف تنعكس.

وأخيرا ، هناك نوع من المراجحة يعرف باسم المثلث المراجعي. هذا نوع من التحكيم يحدث عندما يكون هناك اختلاف في سعر العملات الأجنبية. ويتم ذلك عادة عندما لا يكون سعر السوق المذكور مساوٍ لسعر الصرف المتبادل في السوق. وبالتالي ، فإنها تستغل عدم الكفاءة في السوق حيث تكون العملة مقيمة بأعلى من قيمتها في سوق واحد ويتم تقييمها بأقل من قيمتها في سوق آخر. في ذلك ، يمكنك تبادل العملة الأولية مع العملة الثانية ، والعملة الثانية للثالث ، والثالثة للأول.

طريقة أخرى للتحوط ضد المخاطر هي تحديد الملاذات الآمنة ثم شراء مكان الصفقات المعنية. على سبيل المثال ، في سوق تصاعدي حيث يكون مؤشر فاكس منخفضًا ، يمكنك التحوط ضد هذه المخاطر الهبوطية عن طريق شراء فاكس مع الاستمرار في الاحتفاظ بالأدوات الشائعة.

Was this article helpful?

0 0 0